مال و أعمال

ترقيات لمنصات بيبسي وريوت بواسطة Investing.com



© رويترز

Investing.com – إليك ملخصك الاحترافي لأهم النصائح التي قدمها محللو وول ستريت خلال الأسبوع الماضي: ترقيات لشركة PepsiCo، وRiot Platforms، وKingsoft Cloud؛ الرجوع إلى إصدار سابق لـ القوة النووية .

يحصل مشتركو InvestingPro دائمًا على أول مكافأة على تغييرات التصنيف التي تحرك السوق.

شركة بيبسيكو

ماذا حدث؟ في يوم الاثنين، قام مورجان ستانلي بترقية شركة PepsiCo (NASDAQ:) إلى الوزن الزائد مع سعر مستهدف قدره 190 دولارًا.

ما هي القصة الكاملة؟ كتب مورجان ستانلي أنه مع تقييم PEP عند أدنى مستوى له منذ 22 عامًا وأكثر من ثلاثة انحرافات معيارية أقل من متوسط ​​السعر إلى الربحية النسبي لـ NTM لمدة 10 سنوات، فإن الانعطاف الأساسي يجب أن يؤدي إلى تفوق أداء الأسهم. يأتي ذلك بعد أن كان أداء سهم PEP أقل من أداء أقرانه بمقدار 1900 نقطة أساس منذ الربع الثاني من ربحية السهم. يتماشى البنك بشكل أساسي مع الإجماع بشأن الربع الأول، حيث ينظر إلى توقعاته للربع الأول على أنها متحفظة، لذا فإن الاتجاه الصعودي أكثر احتمالاً من الاتجاه الهبوطي.

يتوقع المحللون أن يبدأ السوق في التطلع إلى انعطاف ما بعد الربع الأول والذي يبدو واضحًا في الأفق من وجهة نظرهم. بالنسبة للسياق، بعد الربع الثاني من عام 2023 EPS، قاموا بتخفيض تصنيف أسهم Pepsi إلى EW، قلقين من أن التقييم قد تم تسعيره إلى حد الكمال ومن الواضح أن إجماع / توجيه PEP بشأن OSG كان مرتفعًا للغاية مع انتعاش غير واقعي في الحجم مع تبدد الأسعار. لقد تم الآن حل هاتين القضيتين.

كتب Morgan Stanley أنهم سيكونون مشترين شرسين هنا قبل حدوث انعطاف قوي في النصف الثاني بعد أن وصل PEP إلى قيعان أساسية في الربع الأول، ويعود إلى مستوى أعلى من الإجماع ونظيره OSG. إنهم يعتقدون أن ضغط تقييم PEP مبالغ فيه.

الوزن الزائد في مورجان ستانلي يعني أنه “من المتوقع أن يتجاوز إجمالي عائد السهم متوسط ​​إجمالي عائد عالم تغطية صناعة المحلل (أو فريق الصناعة)، على أساس معدل المخاطر، على مدار الـ 12 إلى 18 شهرًا القادمة.”

كيف كان رد فعل السهم؟ تم تداول أسهم شركة PepsiCo على ارتفاع في جلسة ما قبل السوق من 165.26 دولارًا أمريكيًا إلى 167.90 دولارًا أمريكيًا، أي بزيادة قدرها حوالي 2٪. افتتح PEP الجلسة العادية عند 167.10 دولارًا أمريكيًا وأغلق عند 171.26 دولارًا أمريكيًا، بربح قدره 4.01٪.

قوة نيوسكيل

ماذا حدث؟ في يوم الثلاثاء، خفضت Wells Fargo تصنيف Nuscale Power (NYSE:) إلى Underweight مع سعر مستهدف قدره 4.50 دولار.

ما هي القصة الكاملة؟ يؤكد محللو Wells Fargo أن الأداء القوي منذ بداية العام حتى تاريخه لـ SMR، والذي ارتفع بنسبة 207٪ مقارنة بـ 8٪ لمؤشر S&P 500، يرتبط بالتطورات الإيجابية لمالكي الطاقة النووية CEG وTLNE. ومع ذلك، يعتقد البنك أن حماسة المستثمرين المحيطة بالمشاريع الصغيرة والمتوسطة الحجم ليست في محلها. يستشهد المحللون بعدة أسباب لحذرهم: غياب العملاء المضمونين لمنتج VOYGR الخاص بشركة SMR، والوضع المالي الضعيف للشركة مع ما يقرب من عام فقط من المدرج النقدي، والتسعير غير التنافسي لتقنية VOYGR مقارنة بمصادر الطاقة الأخرى.

يعتمد السعر المستهدف للبنك وهو 4.50 دولارًا أمريكيًا للسهم الواحد على افتراض أن مبيعات وحدات المصنع الجديدة السنوية (NPM) لشركة NuScale ستتصاعد إلى ما يقرب من 30 وحدة، أو 2300 ميجاوات، بحلول منتصف ثلاثينيات القرن الحالي، على الرغم من عدم وجود مبيعات حتى الآن. وتستند هذه التوقعات إلى فرضية مفادها أن تكنولوجيا المفاعلات المعيارية الصغيرة الخاصة بشركة NuScale، والتي تتصدر حاليًا بين المنافسين الأمريكيين، ستضمن في نهاية المطاف عملاء ملتزمين.

أخيرًا، مع توفر ما يقرب من 125 مليون دولار نقدًا في نهاية عام 2023، فإن الاستقرار المالي لشركة NuScale “محفوف بالمخاطر”، مما قد يعيق قدرتها على جذب عملاء جدد.

نقص الوزن في Wells Fargo يعني أن “إجمالي العائد على الأسهم من المتوقع أن يتخلف عن الأسهم ذات الوزن الزائد والوزن المتساوي ضمن نطاق تغطية المحلل على مدار الـ 12 شهرًا القادمة.”

كيف كان رد فعل السهم؟ تم تداول أسهم NuScale بشكل منخفض بشكل ملموس في عناوين ما قبل السوق من 11 دولارًا أمريكيًا إلى 9.4 دولارًا أمريكيًا، وهو انخفاض بنسبة 4٪ تقريبًا. افتتحت SMR الجلسة العادية عند 8.73 دولارًا وأغلقت عند 6.58 دولارًا، وهو انخفاض مذهل بنسبة 34.85%.

منصات مكافحة الشغب

ماذا حدث؟ في يوم الأربعاء، قام JPMorgan بترقية Riot Platforms (NASDAQ:) إلى الوزن الزائد مع سعر مستهدف قدره 15 دولارًا.

ما هي القصة الكاملة؟ تأتي ترقية JPMorgan في الوقت الذي يدرك فيه المحللون الآن العمليات الكبيرة للشركة في تعدين البيتكوين وإمكاناتها للنمو. تتميز شركة RIOT، التي تدير أكبر منشأة لتعدين البيتكوين في الولايات المتحدة في روكديل وتعمل على تطوير مركز بيانات جديد بقدرة 1 جيجاوات في كورسيكانا، بحجمها وخطط التوسع الاستراتيجية وعقود الطاقة ذات الأسعار المعقولة والموارد المالية.

يعتقد المحللون أن RIOT لديها مسار نمو أكثر وضوحًا مقارنة بمنافسيها، الذين غالبًا ما يُطلب منهم شراء مواقع أصغر أو تطوير مرافق جديدة لتحقيق أهداف معدل التجزئة على المدى القريب.

يعتمد السعر المستهدف لـ JPMorgan البالغ 15 دولارًا لشهر ديسمبر 2024 على افتراض محافظ لسعر البيتكوين بقيمة 60 ألف دولار، مما يشير إلى ارتفاع بنسبة 35٪ عن مستويات المخزون الحالية.

الوزن الزائد في JPMorgan يعني “على مدار مدة السعر المستهدف المشار إليه في هذا التقرير، نتوقع أن يتفوق هذا السهم على متوسط ​​العائد الإجمالي للأسهم في عالم التغطية الخاص بمحلل الأبحاث أو فريق محللي الأبحاث.”

كيف كان رد فعل السهم؟ تم تداول أسهم Riot Platforms على ارتفاع في عناوين ما قبل السوق من 11.09 دولارًا أمريكيًا إلى 11.32 دولارًا أمريكيًا، وهو ما يمثل مكاسب تبلغ حوالي 2٪. افتتحت شركة RIOT الجلسة العادية عند 11.75 دولارًا وأغلقت عند 12.40 دولارًا، بربح قدره 11.81%.

كينغسوفت كلاود

ماذا حدث؟ في يوم الخميس، قامت Citi بترقية Kingsoft Cloud (NASDAQ:) للشراء بسعر مستهدف قدره 5.00 دولارات.

ما هي القصة الكاملة؟ كتب محللو Citi أن KC بدأت في تحقيق إيرادات من الذكاء الاصطناعي في النصف الثاني من عام 2023، مع توقعات بنمو كبير في عام 2024. ويرجع ذلك جزئيًا إلى الطرح المتوقع على نطاق واسع لـ WPS AI بواسطة KOS. بالإضافة إلى ذلك، من المرجح أن يؤدي الإطلاق القادم لأول سيارة كهربائية من Xiaomi، SU7، في 28 مارس، إلى تعزيز الطلب السحابي. تتوافق نتائج الربع الأخير من عام 2023 لشركة KC مع الإيرادات المتفق عليها والأرباح المعدلة، مما يظهر اتجاهًا إيجابيًا في نمو الإيرادات وهوامش الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، ويعزى ذلك إلى تحسين الأعمال ذات هامش الربح المنخفض وتحسين الكفاءة.

وبالنظر إلى المستقبل، تحتفظ Citi بتقديرات إيراداتها لشركة KC ولكنها زادت توقعات هامشها لعامي 2024 و2025، متوقعة استمرار نمو الإيرادات وتعزيز الهامش مع ارتفاع الإيرادات المرتبطة بالذكاء الاصطناعي. وتدعم توقعات المحللين تحسينات الهامش الأفضل من المتوقع، مما يشير إلى مسار مالي قوي لشركة KC في السنوات القادمة.

الشراء في Citi يعني “شراء (1) ETR بنسبة 15% أو أكثر أو 25% أو أكثر للأسهم عالية المخاطر.”

كيف كان رد فعل السهم؟ ارتفعت أسهم Kingsoft Cloud من 3.60 دولارًا في السوق الأولية إلى 3.88 دولارًا، لتسترجع كل ذلك في الجلسة العادية. افتتحت KC الجلسة العادية عند 3.82 دولارًا أمريكيًا وأغلقت عند 3.63 دولارًا أمريكيًا، بانخفاض قدره 2.94٪.

اعلانات الباك لينك

اترك تعليقاً

لن يتم نشر عنوان بريدك الإلكتروني. الحقول الإلزامية مشار إليها بـ *

زر الذهاب إلى الأعلى